슬기로운 주식노트(5) : 이제는 알아야 할 엔화 !

안녕하세요. 슬기로운 주식생활 제이입니다.
오늘은 엔테크에 대해서 대해서 이야기를 해보려고 합니다.
사실 엔테크의 경우는 달러처럼 극적으로 엄청난 퍼포먼스를
보여주기 어렵지만 엔화투자는 좋은 대안이 될 수 있다고 생각합니다.

엔화를 매수해야되는 이유와 일본이 제로금리의 발판을 이야기해보겠습니다.

---

 

 

< 엔화를 매수해야 되는 이유 2가지 >

• 강달러 VS 제로금리 엔화

 

( 출처 : NH투자증권 )

2007년부터 현재까지 엔 달러, 엔화, 원달러 환율 그래프입니다.

확실히 강달러로 인해 갈수록 엔화와 원화가 떨어지는 모습을 보여줍니다.

미국이 물가를 잡기위해 금리를 지속적으로 올리고있는데

물가가 잡히지 않는다면 미국은 5%까지는 금리를 올릴 것으로 예상이 됩니다.

그렇다면 일본과 더 많은 금리 차이를 보일 수밖에 없고

제로금리를 유지하는 일본 입장에서는 이 간극이 부담으로 다가올 수밖에 없습니다.

바닥은 아무도 알 수 없으나 현재 무릎까지는 왔다고 충분히 생각해볼 수 있습니다.

 

 

• 일본 소비자물가지수 (CPI )

( 출처 : 네이버 )

국가 금리의 변동을 예상할 수 있는 대표적인 수단으로 소비자 물가지수(CPI)를 많이 봅니다.

현재 일본은 CPI가 40년 만에 최대치로 올랐다고 합니다. 물가상승을 느껴본 적 없는 

일본 국민들에게는 더 크게 체감이 될 것으로 보입니다. 추가적으로 일본은 국민들에게 물가안정 지원금의 개념으로 돈을 풀었다고 하는데 물가상승을 더욱 가속화시키는 방법을 택했다고 볼 수 있습니다.

이러한 상황에서 내년도까지 제로금리를 유지한다면 일본의 물가는 감당하기 어려운 수준까지

가파르게 올라갈 가능성이 있습니다.  미국을 비롯한 많은 나라들이 물가를 잡기 위해 금리를 올리는

상황이기 때문에 일본도 제로금리가 초읽기에 들어갔다고 생각할 수 있습니다.

 

 

---

 

 

< 제로금리의 발판 3가지 >

• 수출 증가
• 관광객 확보
• 미국 국채 보유 1위

일본이 제로금리를 유지하면서 수출의 유리함이 큰 편입니다.

 

요즘은 제주, 동남아, 일본이라는 말을 할 정도로 

일본의 무비자 입국 허용과 저물가로 인해 여행객이 몰리고 있습니다. 

 

마지막으로 미국 국채입니다.

미국 국채 보유국 1위는 일본입니다. 1조 달러가 넘게 보유하고 있는데..

금리가 오를수록 든든한 버팀목이 되어주는 것은 변함이 없습니다.

미국 국채를 비롯하여 일본은 전 세계의 건물주라는 별명이 있는데

그만큼 많은 국채나 부동산을 가지고 있기 때문입니다.

 

제로금리의 발판이라고 말하는 사항들은 모두 

경기침체가 오면 유지가 어려운 것들이 많이 있습니다.

기업이 실적이 떨어지고 사람들이 주머니를 닫게된다면

더욱 가속화가 될것으로 보입니다.

일본이 제로 금리로 끝까지 버틸 수 있다면 엔테크로 수익을

내기는 사실상 어렵습니다. 하지만 현실적으로 금리를

내년도에는 올려야 할 수밖에 없는 상황이 점점 오고 있습니다.

---

< 엔테크 vs 적금 vs 채권 vs 국내주식 >

 

제가 어떤 투자를 할 때 가장 많이 고민하는 부분입니다.

위에 4가지는 모두 장기적으로 보면 이익을 가져다줄 것은 분명합니다.

그렇다면 " 어떤게 제일 큰 이득을 주는가 " 를 고민해야됩니다.

 

1000만원을 투자한다면 ?

기간 : 2년

 

엔테크

12.13일 948엔 기준

1000만원 = 105만 4700엔정도가 되는데

이후 엔화상승으로 1050엔에 판매할  경우

대략 11프로정도 이윤이 생긴다

• 11% + 비과세 ( - 환전수수료 ) = 대략 11,050,000원

 

적금

5% 가정을하고 월42 만원납부 2년하면

• 10,080,000 + 525,000 원 - 80,850원(이자세) = 10,524,150원

 

채권

현재 회사채 2년 매수시 5.4%정도 ( A0이상 )

• 10,000,000 + 1,024,488 - 162,880(이자세) = 10,861,608원

 

국내주식

우량주 + 배당주투자 7% 기준

• 10,700,000원 (리스크존재)

 

안정순서 : 적금 > 채권 > 엔테크 > 국내주식

수익순서 : 엔테크 > 국내주식 > 채권 > 적금

이렇게보면 충분히 엔테크도 매력적인 종목중에 하나라고 생각합니다.

2년이라는 시간이면 충분히 올라갈 시간이라 기간을 길게볼 수 있다면 

엔테크도 고민해보시면 좋겠습니다.

 

 

대략적으로 단순계산한 값으로 변동이 있을 수 있으며,

투자노트는 손실없이 소소한 수익을 위해 작성되었습니다.

투자의 책임은 본인에게 있으니 꼭 천천히 알아보고 투자하세요 ㅎㅎ

 

그럼안녕 !!